Puntos clave:
La liga de baloncesto BIG3 de Ice Cube acordó salir a bolsa mediante una fusión con Graf Global Corp. con una valoración pre-money de 290 millones de dólares, convirtiéndose en la primera liga deportiva profesional de EE. UU. en cotizar en una bolsa pública.
"Liderando una nueva generación de deportes emergentes, BIG3 conecta el baloncesto con la cultura, los aficionados y nuestras comunidades de equipos", declaró O'Shea Jackson, Sr., cofundador y director ejecutivo de BIG3. "Salir a bolsa es nuestro siguiente paso. Esto nos eleva a un escenario más grande, acelera nuestro potencial internacional y brinda a nuestros aficionados una forma de crecer con nosotros".
El acuerdo con Graf Global Corp. (NYSE American: GRAF), una sociedad de adquisición con propósito especial, valora BIG3 en 290 millones de dólares antes de posibles ganancias adicionales vinculadas al rendimiento del precio de las acciones. Se espera que todos los intereses de capital y vinculados a capital se conviertan en acciones ordinarias al cierre, previsto para el cuarto trimestre de 2026. La empresa combinada se denominará Big3 Basketball Holdings Inc. y cotizará bajo el ticker "TONT".
La transacción requiere al menos 50 millones de dólares en ingresos netos en efectivo del fondo fiduciario de GRAF, que poseía aproximadamente 249 millones de dólares al 10 de junio. Los accionistas de GRAF deben aprobar una extensión del plazo de cierre de la combinación de negocios antes del 27 de junio, con derechos de rescate disponibles tanto en la votación de la extensión como antes de la votación final de los accionistas sobre la fusión. La cotización abre una vía poco común para que los inversores del mercado público posean acciones en una liga deportiva profesional, una categoría que históricamente ha estado limitada a grupos de propiedad privada.
BIG3 entra en su novena temporada el 20 de junio en el Intuit Dome de Los Ángeles, con el campeonato programado para el 22 de agosto en el Spectrum Center de Charlotte. La liga cuenta con ocho equipos basados en ciudades, cuatro propiedad de BIG3 (Boston, Chicago, Dallas y DMV) y cuatro vendidos a propietarios independientes en Detroit, Houston, Los Ángeles y Miami. La franquicia de Houston se vendió por 10 millones de dólares en 2024 a Eric Mullins de Lime Rock Resources y Milton Carroll, expresidente de CenterPoint Energy Inc.
La liga promedió más de 550.000 espectadores en CBS la temporada pasada y generó más de 1.000 millones de impresiones en redes sociales. Los partidos se distribuyen internacionalmente a través de socios como Migu en China y TV Globo en Brasil. Entre los entrenadores legendarios se incluyen Julius Erving, Nancy Lieberman y Gary Payton, mientras que el miembro del Salón de la Fama Clyde Drexler actúa como comisionado.
Entre los inversores del acuerdo se encuentran John P. Angelos, cuya familia fue propietaria de los Baltimore Orioles; Peter Briger, presidente ejecutivo de Fortress Investment Group y propietario minoritario de los San Francisco 49ers; Drew McKnight, codirector ejecutivo de Fortress; y Ken Howery, cofundador de PayPal y Founders Fund.
Los tenedores de capital de BIG3 son elegibles para 2 millones adicionales de acciones de ganancia que se consolidan en un período de cinco años si las acciones de la empresa combinada cierran a 15 dólares o más durante al menos 20 de 30 días de negociación consecutivos. MC Strategic Advisors LLC asesoró a BIG3, con Ellenoff Grossman & Schole LLP como asesor legal. White & Case LLP asesoró a Graf Global Corp.
El formato 3x3 está ganando reconocimiento mundial con su inclusión en los Juegos Olímpicos de 2028, lo que proporciona un posible impulso para la expansión internacional de la liga. El cofundador y presidente Jeff Kwatinetz declaró que la cotización pública "proporcionará capital y moneda de adquisición para aprovechar al máximo nuestra plataforma altamente escalable".
Este artículo es solo para fines informativos y no constituye asesoramiento de inversión.
