Puntos clave:
El desarrollador geotérmico Fervo Energy aumentó su oferta pública inicial en un 25% el lunes, lo que indica un sólido apetito de los inversores que podría valorar a la empresa en hasta 7.400 millones de dólares y proporcionar un gran impulso al sector de la energía limpia.
"Al combinar la aplicación de la perforación horizontal, la detección por fibra óptica y la ingeniería avanzada de yacimientos con un enfoque innovador en la ingeniería de sistemas de energía, Fervo cree que ha establecido un enfoque industrial y repetible para construir energía firme a escala de servicios públicos", afirmó la empresa en su comunicado de prensa.
La empresa con sede en Houston planea ahora ofrecer 70 millones de acciones a entre 25 y 26 dólares cada una, un aumento significativo respecto al plan inicial de ofrecer 55,6 millones de acciones a entre 21 y 24 dólares. En la parte superior del nuevo rango, la OPI recaudaría 1.820 millones de dólares antes de que se ejerza cualquier opción de los colocadores. Los colocadores, liderados por J.P. Morgan y BofA Securities, tienen la opción de comprar 10,5 millones de acciones adicionales.
El aumento de la oferta sugiere que la demanda de los inversores es significativamente más fuerte de lo previsto, un indicador alcista para el mercado de las energías renovables. Un debut exitoso de Fervo podría allanar el camino para que otras empresas geotérmicas y de tecnología limpia accedan a los mercados públicos, acelerando potencialmente la inversión en tecnologías cruciales para la transición energética global. La empresa cotizará en el Nasdaq bajo el ticker "FRVO".
La decisión de aumentar tanto el número de acciones como el rango de precios se produce en medio de un impulso más amplio del mercado hacia fuentes de energía fiables y libres de carbono. La tecnología de Fervo, que adapta técnicas de perforación de la industria del petróleo y el gas para crear energía geotérmica, es vista como una solución clave para proporcionar energía limpia las 24 horas del día, los 7 días de la semana, un desafío para fuentes intermitentes como la solar y la eólica.
La oferta está siendo gestionada por un gran sindicato de bancos, con J.P. Morgan, BofA Securities, RBC Capital Markets y Barclays como directores conjuntos de libros. Este amplio respaldo de las principales instituciones financieras subraya la percepción de solidez de la tecnología y el modelo de negocio de Fervo.
El éxito de la OPI de Fervo está siendo observado de cerca como un barómetro para la industria de los sistemas geotérmicos mejorados (EGS). A diferencia de la energía geotérmica tradicional, que se limita a ubicaciones geográficas específicas con depósitos naturales de agua caliente, los EGS pueden desplegarse potencialmente de manera más amplia mediante la creación de depósitos en roca seca y caliente.
Un fuerte debut en el mercado para Fervo no solo proporcionaría a la empresa un capital significativo para escalar sus operaciones, sino que también validaría la viabilidad comercial de la tecnología EGS a ojos de los inversores. Esto podría desbloquear más inversiones en todo el sector, ayudando a reducir los costes y a acelerar el despliegue de una tecnología que muchos expertos creen que es fundamental para lograr una red libre de carbono.
Este artículo tiene fines informativos únicamente y no constituye asesoramiento de inversión.
