Points clés
Les actions de JPMorgan Chase (JPM) ont progressé après que la firme, aux côtés de Ripple, Ondo Finance et Mastercard, a mené à bien un projet pilote réussi pour le rachat transfrontalier en quasi-temps réel d'un fonds du Trésor américain tokenisé. L'événement marque une étape importante dans l'intégration de la technologie blockchain avec l'infrastructure bancaire traditionnelle.
« Ce jalon représente la première fois que des bons du Trésor américain tokenisés sont réglés entre les frontières et les banques en quasi-temps réel et en dehors des fenêtres bancaires traditionnelles », a déclaré Ian De Bode, président d'Ondo Finance, dans un communiqué.
Le projet pilote impliquait que Ripple rachète une partie de ses avoirs en jetons Short-Term U.S. Government Treasuries (OUSG) d'Ondo, qui existent sur la blockchain publique XRP Ledger (XRPL). Le volet « actifs » de la transaction a été traité en moins de cinq secondes. Une instruction pour le règlement en monnaie fiduciaire a ensuite été envoyée via le Mastercard Multi-Token Network à Kinexys par J.P. Morgan. Kinexys a débité le compte d'Ondo et a réglé les produits en dollars américains sur le compte bancaire de Ripple à Singapour via son réseau de correspondants bancaires.
Ce test réussi établit un cadre intégré permettant aux actifs du monde réel (RWA) tokenisés de fonctionner à l'échelle institutionnelle. Il démontre un modèle où le rachat d'actifs basés sur la blockchain peut déclencher un règlement fiduciaire sans dépendre des systèmes de virement traditionnels, qui sont souvent limités par des processus manuels et des heures d'ouverture restreintes. L'intégration d'infrastructures blockchain publiques et privées pourrait ouvrir la voie à des marchés mondiaux fonctionnant 24h/24.
Cette collaboration souligne une tendance croissante des grandes institutions financières à explorer la tokenisation des actifs du monde réel pour améliorer l'efficacité et créer de nouveaux produits d'investissement. Bien que le marché des actifs tokenisés ait grandi, le processus de rachat et de règlement est resté un goulot d'étranglement.
« Cela marque une avancée significative en démontrant que les actifs tokenisés peuvent circuler de manière fluide entre l'infrastructure blockchain publique et le système financier mondial », a déclaré Markus Infanger, vice-président senior de RippleX.
Zack Chestnut, responsable mondial de la commercialisation chez Kinexys par J.P. Morgan, a ajouté : « Pour voir une adoption généralisée des produits financiers tokenisés, nous avons besoin d'une collaboration intersectorielle à l'échelle mondiale, couvrant les infrastructures bancaires et les blockchains publiques. »
L'architecture du projet pilote est conçue pour être compatible avec n'importe quelle blockchain publique où l'OUSG d'Ondo est émis, suggérant un modèle évolutif pour de futures intégrations.
« Avec le Mastercard Multi-Token Network, nous permettons un règlement transfrontalier en quasi-temps réel en utilisant les comptes bancaires existants, apportant coordination, confiance et interopérabilité aux flux on-chain institutionnels », a déclaré Raj Dhamodharan, vice-président exécutif chez Mastercard.
Cet article est à titre informatif uniquement et ne constitue pas un conseil en investissement.
