Stripe et les banques disent au Congrès que les règles de paiement des années 1970 ne correspondent plus au commerce moderne

Stripe Inc. et les grandes banques ont déclaré mercredi aux législateurs que le cadre réglementaire américain des paiements, conçu pour les banques de dépôt dans les années 1970, ne peut pas régir un système où les plateformes fintech, les actifs numériques et l'IA transforment la circulation de l'argent, selon des témoignages présentés devant la Commission des services financiers de la Chambre des représentants.

« Le cadre réglementaire actuel a été conçu pour un monde où les banques détenaient des dépôts et compensaient des chèques, et non pour des plateformes logicielles qui traitent les paiements, gèrent des actifs numériques et déploient l'IA », a déclaré un représentant de Stripe à la commission, selon un témoignage préparé consulté par Edgen.

L'audience a examiné si le Electronic Fund Transfer Act, promulgué en 1978, et les réglementations connexes peuvent s'appliquer aux systèmes de paiement modernes qui utilisent le règlement par blockchain, la souscription pilotée par l'IA et les transferts instantanés. Les témoins, issus à la fois des banques traditionnelles et des sociétés fintech, ont convenu que le cadre doit être mis à jour, bien qu'ils aient divergé sur la méthode. Les banques ont insisté sur la nécessité de maintenir la protection des consommateurs et les garanties de stabilité financière, tandis que les représentants fintech ont plaidé pour une approche plus légère qui n'étoufferait pas l'innovation.

L'enjeu est de savoir si les États-Unis moderniseront leurs règles de paiement pour s'adapter à un système financier où des entreprises comme Stripe, Block Inc. et PayPal Holdings Inc. gèrent de l'argent aux côtés de JPMorgan Chase & Co. et Bank of America Corp. — ou risquent de prendre du retard par rapport à d'autres juridictions qui ont déjà mis à jour leurs cadres. Les législateurs n'ont pas indiqué de calendrier pour une législation.

Les cadres internationaux progressent

D'autres juridictions avancent. La Loi sur les activités de paiement de détail du Canada, entrée en vigueur en 2025, a créé un cadre de supervision des prestataires de services de paiement non bancaires, permettant aux sociétés fintech de s'enregistrer directement auprès de la Banque du Canada et d'accéder aux systèmes de paiement nationaux sans passer par les intermédiaires bancaires traditionnels. Le pays met également en œuvre une bancarisation pilotée par les consommateurs par phases, le partage de données en lecture seule commençant en 2026 et l'initiation de paiement étant attendue d'ici la mi-2027, selon le gouvernement canadien.

Le règlement européen sur les marchés de crypto-actifs, entré pleinement en vigueur cette année, fournit un cadre complet pour les stablecoins et les services de paiement basés sur la cryptographie — une avancée que les États-Unis n'ont pas encore accomplie. Le contraste a été souligné par plusieurs témoins qui ont averti que l'ambiguïté réglementaire pourrait pousser l'innovation à l'étranger.

Les enjeux pour la fintech et la cryptographie

Stripe, qui traite les paiements pour des millions d'entreprises en ligne, a plaidé pour un cadre réglementaire fédéral des paiements qui primerait sur le système actuel de licences de transfert d'argent État par État. La société a fait valoir que la mosaïque de 50 régulateurs étatiques crée des coûts de conformité qui ralentissent l'innovation et favorisent les acteurs établis.

L'audience a également abordé les actifs numériques, les législateurs s'interrogeant sur la question de savoir si les stablecoins et autres systèmes de paiement basés sur la cryptographie devraient être réglementés comme des dépôts bancaires ou dans le cadre d'un régime distinct. L'absence de clarté fédérale a laissé les entreprises d'actifs numériques naviguer dans un environnement réglementaire étatique fragmenté.

L'investissement fintech canadien a totalisé environ 2,4 milliards de dollars américains répartis sur plus de 100 transactions en 2025, selon des données sectorielles, une part croissante de ces capitaux étant dirigée vers des entreprises qui combinent les paiements avec l'IA ou les services d'actifs numériques. Des règles plus claires pourraient débloquer des investissements supplémentaires, tandis qu'une ambiguïté persistante pourrait pousser l'innovation vers des juridictions dotées de cadres mieux définis.

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