에이브(Aave), 토큰화 자산으로 4조 6천억 달러 증권 대출 시장 공략

에이브(Aave)가 토큰화 자산을 통해 월스트리트의 4조 6천억 달러 규모 증권 대출 산업에 도전장을 내밀 준비를 하고 있다고 창업자 스타니 쿨레초프(Stani Kulechov)가 확인했다.

이더리움 최대의 탈중앙화 대출 프로토콜인 에이브는 현재 4조 6천억 달러 규모의 증권이 대출되어 있는 글로벌 증권 대출 산업을 겨냥하고 있다고 창업자 스타니 쿨레초프가 밝혔다.

"우리는 증권 대출을 온체인으로 가져올 인프라를 구축하고 있습니다"라고 쿨레초프는 말했다. "4조 6천억 달러 시장은 에이브의 대출 풀에 자연스럽게 맞아떨어집니다."

DefiLlama에 따르면 에이브는 현재 이더리움 및 L2 배포 전반에 걸쳐 121억 달러의 총예치금(TVL)을 보유하고 있다. 이 프로토콜은 연간 약 1억 3,400만 달러의 수익을 창출하며, 이 모든 수익은 에이브 DAO로 흘러가 올해 초 채택된 'Aave Will Win' 프레임워크에 따라 AAVE 토큰 보유자에게 혜택을 돌아간다.

토큰화된 증권 대출로의 진출은 프라임 브로커와 수탁은행이 지배하는 시장에서 에이브를 전통 금융 중개자들과 맞서게 할 것이다. 성공할 경우 수십억 달러의 기관 담보물이 DeFi 대출 풀로 유입되어 에이브의 접근 가능한 시장을 암호화폐 네이티브 자산을 훨씬 넘어 극적으로 확장시킬 수 있다.

크라켄 투자설 및 Aavenomics 3.0

쿨레초프는 또한 크라켄(Kraken)의 모회사인 페이워드(Payward Inc.)의 잠재적 전략적 투자에 대한 최근의 추측에 대해서도 언급했다. 보도에 따르면 페이워드는 에이브 그룹의 15% 지분을 약 7,100만 달러에 인수하는 방안을 검토 중이었으며, 이 거래는 프로토콜의 가치를 약 3억 8,500만 달러로 평가하는 것이었다. 쿨레초프는 AAVE 토큰이 큰 폭의 할인된 가격에 판매될 것이라는 주장에 대해 반박했다.

"우선, 우리가 AAVE를 70% 할인된 가격에 팔 방법은 절대 없습니다 ㅋㅋ"라고 쿨레초프는 X(트위터)에 글을 올렸다. 그는 진행 중인 논의는 할인된 토큰 판매가 아닌, 에이브 랩스(Aave Labs)의 기존 토큰 할당과 잠재적인 장기 전략적 파트너십에 초점을 맞추고 있다고 설명했다.

창업자는 또한 AAVE 토큰 디자인의 대대적인 개편인 'Aavenomics 3.0'을 예고하며, 자동화된 재량적이지 않은 바이백 메커니즘을 도입할 것이라고 밝혔다. 이 시스템은 기존 커뮤니티 승인 바이백 프로그램보다 더 체계적으로 운영되어 토큰 보유자에게 가치 축적을 위한 더 명확한 경로를 제공하도록 설계되었다. 에이브는 앞으로 몇 주 안에 다음 분기별 커뮤니티 콜을 개최하여 제품 로드맵에 대한 더 자세한 내용을 공유할 계획이다.

라자루스 그룹 익스플로잇 이후 회복

증권 대출 추진은 에이브가 가장 심각한 위기 중 하나를 겪은 지 몇 달 만에 나왔다. 지난 4월, 북한의 라자루스 그룹과 연계된 공격자들이 켈프다오(KelpDAO)의 크로스체인 브릿지를 익스플로잇하여 약 2억 9,200만 달러 상당의 담보되지 않은 rsETH 토큰을 발행하고 이를 에이브의 담보로 사용해 실제 자산을 대출받았다. 에이브의 스마트 계약이 손상된 적은 없었지만, 이 사건으로 사용자들이 익스포저를 줄이면서 80억 달러 이상의 인출이 발생했다. 위기에도 불구하고 에이브는 선도적인 DeFi 대출 프로토콜로서의 입지를 유지했다.

전통 금융과 DeFi의 융합은 최근 몇 달간 가속화되었다. 솔라나(Solana)에서의 토큰화된 주식 거래는 주간 거래량이 25억 달러로 급증했으며, 코인베이스(Coinbase)와 바이낸스(Binance) 모두 토큰화된 주식 상품을 출시했다. 에이브의 증권 대출 진출은 기관들이 공매도 세력과 헤지펀드에 주식을 대여해 주는 4조 6천억 달러 시장에 대한 직접적인 도전을 의미한다.

본 기사는 정보 제공 목적으로만 작성되었으며 투자 조언을 구성하지 않습니다.