Apple, Premium Çip Maliyetleri Nedeniyle MacBook Neo Hedefini 10 Milyon Adede Çıkardı

Apple Inc., TSMC'nin A18 Pro çipleri için ek ücret ödemesine ve DRAM kıtlığına rağmen yaklaşmakta olan MacBook Neo için üretimi agresif bir şekilde artırıyor. Bu hamle, yeni donanım hattına olan yoğun güvenin sinyalini verirken, şirketi rakipleri Intel ve Samsung ile ABD merkezli üretim seçeneklerini keşfetmeye zorlayan tedarik zinciri baskılarını da ortaya koyuyor.

CEO Tim Cook, şirketin son kazanç toplantısında, işlemci üretmek için gelişmiş düğümlerin mevcudiyetinin büyüme üzerinde önemli bir kısıtlama oluşturduğunu belirterek, "Tedarik zincirinde normalde olduğundan daha az esnekliğe sahibiz" dedi.

Raporlara göre Apple, tedarikçilere bu yıl için 10 milyon MacBook Neo ünitesine hazırlanmaları talimatını verdi; bu, başlangıçtaki beş ila altı milyonluk hedeften önemli bir artış anlamına geliyor. Hacimdeki bu artış, kapasite sıkıntısı çeken Taiwan Semiconductor Manufacturing Co.'dan (TSMC) A18 Pro çiplerini güvence altına almak için prim ödemeyi ve temel bellek bileşenleri için daha yüksek maliyetlerle başa çıkmayı gerektiriyor ve bu da cihazın malzeme listesi (BOM) maliyetini daha da şişiriyor.

Üretim artışı, Apple'ın MacBook Neo'nun önemli bir gelir kaynağı olacağını öngördüğünü gösteriyor, ancak artan bileşen maliyetleri kar marjlarını tehdit ediyor. Daha da önemlisi, Apple'ın on yıldır tek bir dökümhane ortağına olan bağımlılığının stratejik savunmasızlığını vurguluyor; bu risk Apple'ı gelecekteki çip üretimi için Intel Corp. ve Samsung Electronics Co. ile ön görüşmelere itiyor.

Özel Tedariğin Yüksek Maliyeti

Yaklaşık on yıldır Apple, iPhone ve Apple Silicon Mac'lerin performansının merkezinde yer alan bir ortaklık olan TSMC'nin en gelişmiş işlem düğümlerine öncelikli erişimin keyfini sürdü. Ancak, Nvidia gibi şirketlerin öncülüğünde yapay zeka hızlandırıcılarına olan talepteki son patlama, TSMC'nin en ileri kapasitesini tüketti. Tayvanlı dökümhane, 2027 sonrasına kadar sürmesi beklenen kıtlıklarla birlikte daha fazla kapasite eklemek için çabaladığını belirtti.

Sektör genelindeki bu darboğaz, Apple'ın artık daha önce hiç olmadığı bir şekilde plaka tahsisi için rekabet ettiği ve iddialı ürün lansmanları için gereken tedariği güvence altına almak amacıyla ek ödemeler yapmak zorunda kaldığı anlamına geliyor. Durum, Washington'un silikon egemenliği hamlesiyle daha da karmaşıklaştı ve bu durum Apple'ın uzun vadeli tedarik zinciri stratejisini Amerikan yapımı donanım lehine yeniden şekillendirdi.

ABD Merkezli Çeşitlendirme Stratejisi

Bu zorluklarla karşı karşıya kalan Apple'ın, hem Intel hem de Samsung ile ön görüşmeler yaparak iki yönlü bir çeşitlendirme stratejisi izlediği bildiriliyor. Her iki potansiyel ortak da ABD merkezli üretim tesislerine önemli yatırımlar yapıyor; bu da Apple'ın jeopolitik riski azaltma ve ABD hükümetinin desteğini kazanma hedefiyle örtüşüyor.

Intel'in 18A düğümünün performans artırılmış versiyonu olan 18A-P süreci, gelecekteki Apple çipleri için potansiyel bir adaydır. Bazı raporlar, Apple'ın ilgisinin Intel'in süreç geliştirme kitlerinden gelen ilk sonuçları inceledikten sonra arttığını öne sürüyor. Samsung için hedef, 2027 yılında Teksas, Taylor'daki yeni tesisinde seri üretime geçmesi planlanan SF2 (2nm) düğümü olacaktır.

Bu çeşitlendirme muhtemelen Apple'ın, temel iPhone 19 için söylentileri çıkan A21 gibi giriş seviyesi çiplerinin üretimini Intel veya Samsung'a devretmesini sağlayacaktır. Bunu yapmak, TSMC'nin en gelişmiş ve kısıtlı kapasitesini MacBook Neo gibi premium cihazlara güç veren yüksek marjlı "Pro" ve "Max" silikonları için boşa çıkaracaktır. Fiyatlandırma bir faktör olsa da, her iki dökümhane ile başarılı bir ortaklık Apple'a kritik bir tedarik zinciri yedekliliği ve gelecekteki müzakerelerde önemli bir koz sağlayacaktır. Intel veya Samsung için, Apple'ın yıllık 250 milyon adetlik devasa iPhone hacminin küçük bir kısmını bile kazanmak, dökümhane hedefleri için muazzam bir onay olacak ve muhtemelen Qualcomm ve MediaTek gibi diğer büyük tasarımcıların da aynı yolu izlemesini sağlayacaktır.

Bu makale yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi teşkil etmez.