Kết luận chính:
Các ETF tài sản Mỹ mang lại lợi nhuận trái chiều vào thứ Tư khi quỹ dầu Brent giảm 3,69% và trái phiếu kho bạc dài hạn tăng 0,24%, mức phân hóa rộng nhất trong nhiều tuần.
"Các nhà hoạch định chính sách vẫn lo ngại về áp lực lạm phát bắt nguồn từ chi phí năng lượng cao hơn và xung đột toàn cầu," Fed cho biết trong biên bản cuộc họp tháng Năm, được công bố vào tuần trước.
Các quỹ dầu Brent dẫn đầu đà giảm với mức 3,69%, tiếp theo là hợp đồng tương lai ngắn hạn VIX giảm 2,42% và ETF vàng giảm 1,33%. Ở chiều tăng, ETF trái phiếu kho bạc Mỹ dài hạn tăng 0,24% trong khi ETF chỉ số công nghiệp Dow Jones tăng 0,32%. ETF S&P 500, ETF Nasdaq 100 và ETF Russell 2000 mỗi loại giảm tới 0,31%. Chỉ số đồng đô la Mỹ đi ngang, trong khi các quỹ nông nghiệp và ETF trái phiếu doanh nghiệp đầu tư cấp cao giảm tới 0,15%. Tồn kho dầu thô Mỹ giảm mạnh 7,9 triệu thùng trong tuần trước, phản ánh nhu cầu mạnh vốn khiến thị trường năng lượng biến động.
Sự phân hóa phản ánh sự tái cơ cấu phòng thủ khi các nhà đầu tư cân nhắc các tín hiệu kinh tế trái chiều. Số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu giảm xuống 209.000, phản ánh sức mạnh thị trường lao động, trong khi số đơn tiếp tục tăng nhẹ lên 1,78 triệu. Chỉ số sản xuất Philadelphia Fed giảm xuống -0,4 trong tháng Năm từ mức 26,7 trong tháng Tư, cho thấy sự thu hẹp trong điều kiện sản xuất. Chất xúc tác lớn tiếp theo sẽ là báo cáo chỉ số giá tiêu dùng tháng Năm vào ngày 11/6, điều này sẽ kiểm tra liệu lạm phát có đủ hạ nhiệt để Fed xem xét cắt giảm lãi suất vào cuối năm nay hay không.
Dầu Brent giảm từ trên 109 đô la xuống gần 102 đô la mỗi thùng vào tuần trước nhờ kỳ vọng về đột phá ngoại giao Mỹ-Iran, gia tăng áp lực lên các ETF liên quan đến năng lượng. Mức giảm 3,69% của quỹ dầu Brent vào thứ Tư đánh dấu ngày giảm mạnh nhất trong số các ETF tài sản lớn. ETF vàng giảm 1,33% khi đồng đô la đi ngang, làm giảm sức hấp dẫn của kim loại quý như một công cụ phòng ngừa suy yếu tiền tệ.
ETF trái phiếu kho bạc dài hạn tăng 0,24%, kéo dài đà tăng khi nhà đầu tư tìm đến tài sản an toàn. ETF chỉ số công nghiệp Dow Jones hoạt động tốt hơn, tăng 0,32%, trong khi các ETF vốn rộng hơn bao gồm S&P 500 và Nasdaq 100 giảm nhẹ. ETF hợp đồng tương lai ngắn hạn VIX giảm 2,42%, cho thấy các nhà giao dịch quyền chọn đang định giá biến động thấp hơn phía trước ngay cả khi sự bất ổn về chính sách Fed và xung đột toàn cầu vẫn còn tồn tại.
Bài viết này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không cấu thành lời khuyên đầu tư.
