Evernorth 修訂 10 億美元納斯達克上市案，XRP 跌至 1 美元

Evernorth 正在改寫其 10 億美元的納斯達克上市計畫，在 XRP 跌至約 1 美元後，將股票發行與 XRP 收盤價掛鉤。

「將股票數量與 XRP 收盤價值掛鉤，對 Evernorth 和我們的投資人來說是正確的做法，」Evernorth 創辦人暨執行長 Asheesh Birla 表示。「我們在維護投資人間的對齊一致性，同時支持我們為機構投資人建立 XRP 生態系通道的長期策略。」

代表逾 95% 已承諾資本的投資人（包括所有預先出資者）已同意修訂後的條款。Evernorth 持有 473,276,430 枚 XRP 代幣，其中包括來自 Ripple 逾 1.26 億枚代幣的策略性貢獻，累計平均購入價格為每枚 2.54 美元——投資金額約 12 億美元。以 XRP 目前接近 1 美元的價格計算，該儲備價值約 4.73 億美元。

此次調整預期將減少交割時發行的股票數量，將公司資產淨值分散到更少的股份上，使每股普通股代表更大比例的 XRP 儲備。與 Armada Acquisition Corp. II 的業務合併預計將於 2026 年第三季末或第四季初完成，尚待美國證券交易委員會審查。

根據向美國證券交易委員會提交的修訂版 S-4 表格，在新的結構下，Evernorth 將以 XRP 交割時的成交量加權平均價格來計算向私募投資人發行的股票，而非業務合併協議簽署時所使用的 2.36 美元。投資人以每股 10.00 美元透過預先或延遲出資安排認購。該機制雙向運作，會依據交割時 XRP 的價值來增加或減少股票數量。

Armada II 的贊助商已同意按與預先出資者相同的比例基礎調整其創辦人股份，將影響分散至各利害關係人。Evernorth 的投資人包括 Arrington Capital、SBI Group、Ripple、Pantera Capital、Kraken 和 GSR。公司的持股與策略保持不變；上市後將專注於透過資本配置、儲備庫營運和 XRP 生態系參與來提升每股 XRP 價值。

此次重組使 Evernorth 股票的市場價格盡可能貼近支撐這些股票之代幣的資產淨值，而非基於歷史 XRP 價格的估值。對公開投資人而言，相較於原始條款，每股將代表對 XRP 儲備更大的求償權。此交易的成敗取決於美國證券交易委員會對修訂版註冊聲明的批准，最終審查預計在計畫的完成日期之前進行。

本文僅供資訊參考之用，不構成投資建議。